Кредитный портфель исследуемого банка: анализ размера, динамика, структуры по различным критериям классификации. Кредитный портфель Характеристика зон кредитного риска

Банковское дело

методические подходы к анализу и оценке кредитного портфеля банка внешними пользователями

И.О. СОРОКИНА, кандидат экономических наук, доцент кафедры «Финансы и кредит» Волжского университета им. В. Н. Татищева

Особенности развития финансовой системы России привели к тому, что именно на коммерческие банки легла основная нагрузка перераспределения ресурсов. Основным же инструментом перераспределения стал банковский кредит, в результате чего кредитная деятельность приобрела для банков фундаментальное значение.

Оценка кредитной деятельности, полученная на базе проводимого анализа, является основанием для принятия стратегических решений в части перспективного развития банка. Однако в настоящее время методы анализа кредитной деятельности банка, представленные в литературе, имеют ряд недостатков, что актуализирует вопросы формирования более полного и объективного подхода к анализу кредитного портфеля банка. Основная проблема методов анализа, представленных в литературе, заключается в том, что указанные в них шаги невозможно реализовать на практике лишь потому, что у пользователей отсутствуют в наличии информационные первичные для анализа материалы. Так, например, в работе Г. Щербаковой в разд. «Анализ выданных банком ссуд» предложено использовать для исследования такие формы банковской отчетности, как № 0409115 «Информация о качестве ссуд, ссудной задолженности и приравненной к ней задолженности», № 0409128 «Данные о средневзвешенных процентных ставках по кредитам, предоставленным кредитной организацией» и др., которые получить в открытом доступе не представляется возможным. В этой связи предложенные в книге методы теряют свою практическую применимость для внешних аналитиков, например аутсайдеров банка или внешних экспертов. В учеб-

ном пособии авторов Ю. Г Вешкина и Г. Л. Авагяна в гл. «Анализ кредитных операций коммерческого банка» отсутствует коэффициентный анализ кредитной деятельности, что не позволяет сделать объективного заключения о состоянии кредитного портфеля в банке.

Поэтому, на наш взгляд, в настоящее время существует реальная потребность в формировании такого метода, который бы учитывал все перечисленные недостатки.

В данной статье автор предпринял попытку обобщить теоретические знания и практический опыт банков в вопросах анализа кредитной деятельности и предложил развернутую формальную методику, содержащую в себе аспекты анализа основных видов деятельности банка с интерпретацией возможных полученных результатов. Особое внимание в статье уделено коэффициентному анализу кредитной деятельности банка как наиболее распространенному виду анализа, используемому в современных банках. Особенностью данного метода является то, что его можно провести, используя формы банковской отчетности, предоставленные в открытом доступе как непосредственно коммерческими банками в своих официальных источниках, так и на сайте Банка России.

Автор статьи допускает, что полученные оценки могут быть недостаточными из-за отсутствия более детализированного первичного информационного материала и содержать некоторые погрешности, однако результаты такого анализа будут достаточными для внешних пользователей, желающих получить представление об исследуемом ими банке.

Целью анализа информации о кредитной деятельности банка является оценка ее состояния для получения собственного мнения внешних пользователей о соответствии возможностей банка их требованиям путем определения положительных и отрицательных сторон банковской кредитной деятельности.

Анализ любого вида деятельности банка, в том числе и его кредитной деятельности, необходимо начинать с оценки положения банка на соответствующем рынке, его конкурентоспособности, а также с изучения изменений, происходящих на самом рынке.

В целях определения места анализируемого банка на рынке следует рассчитать ряд абсолютных значений кредитного портфеля, являющегося результатом кредитной деятельности банка, и относительных показателей, характеризующих эту деятельность.

Под кредитным портфелем понимается совокупность требований банка по предоставленным кредитам различным заемщикам. Для расчета объема кредитного портфеля можно использовать наиболее доступную форму бухгалтерской отчетности «Оборотная ведомость по счетам бухгалтерского учета кредитной организации (№ 0409101)», откуда получают данные по остаткам денежных средств на следующих балансовых счетах:

Межбанковские кредиты: счета 320 (без учета 32015), 321 (без учета 32115);

Кредиты, предоставленные Министерству финансов России: счет 441 (без учета 44115);

Кредиты, предоставленные финансовым органам субъектов Российской Федерации и

органов местного самоуправления: счет 442 (без учета 44215);

Кредиты, предоставленные государственным внебюджетным фондам: счет 443 (без учета 44315);

Кредиты, предоставленные внебюджетным фондам субъектов Российской Федерации и органов местного самоуправления: счет 444 (без учета 44415);

Кредиты, предоставленные юридическим лицам различных форм собственности: счет 445 (без учета 44515), 446 (без учета 44615), 447 (без учета 44715), 448 (без учета 44815), 449 (без учета 44915), 450 (без учета 45015), 451 (без учета 45115), 452 (без учета 45215), 453 (без учета 45315);

Кредиты, предоставленные физическим лицам-частным предпринимателям: счет 454 (без учета 45415);

Кредиты, предоставленные физическим лицам: счет 455 (без учета 45515);

Кредиты, предоставленные юридическим лицам-нерезидентам: счет 456 (без учета 45615);

Кредиты, предоставленные физическим лицам - нерезидентам: счет 547 (без учета 45715). Для выявления места банка среди прочих

банков, принятых для сравнения, по показателю кредитного портфеля можно построить табл. 1.

По итогам исследования полученных результатов следует оценить место анализируемого банка на рынке ссудных капиталов среди региональных банков, а именно, определить акценты его кредитной деятельности в розничном или оптовом кредитном бизнесе (для этого оценивают динамику показателя доли кредитов юридических и физических лиц в совокупном кредитном портфеле); в целом

Таблица 1

Сравнительная таблица кредитных портфелей коммерческих банков

Показатель Наш банк Банк 2 Банк 3 Банк 4 Банк 5

Объем активов, млн руб. 8 346 387 6234109 11 087 426 10 634 209 7 956 364

Объем кредитного портфеля, млн руб., в том числе 6 209 398 5 108 390 7 308 387 8 458 328 6 459 205

Кредиты, предоставленные государственным органам и внебюджетным фондам, млн руб. (счета 441-444) 0 0 249 590 102 398 0

Кредиты, выданные другим банкам, млн руб. (счета 320-321) 56 302 0 540 298 1 376 003 0

Кредиты, выданные юридическим лицам, млн руб. (счета 445-453; 456) 4 205 998 3 229 866 5 002 867 4 119 594 4 238 576

Кредиты, выданные физическим лицам, млн руб. (454, 455, 457) 1 947 098 1 878 524 1 515 632 2 860 333 2 220 629

Доля кредитного портфеля в активах банка 0,7 0,8 0,65 0,8 0,8

Доля кредитов юридическим лицам в кредитном портфеле 0,7 0,6 0,7 0,48 0,65

Доля кредитов физическим лицам в кредитном портфеле 0,3 0,4 0,3 0,52 0,35

определить значимость кредитной деятельности для анализируемого банка (по показателю доли кредитного портфеля в активах банка).

Использовать при анализе только абсолютные показатели недостаточно, так как это может привести к ошибочным выводам. Например, наибольший объем тех или иных видов кредитов свидетельствует лишь об экспансивном характере деятельности банка на рынке ссудных капиталов. При этом о кредитной специализации банка можно судить только по доле кредитного портфеля в совокупных активах (чем выше доля, тем более специализированным в области определенного сектора кредитования является банк).

Используя вышеуказанные подходы к анализу доли рынка, занимаемой исследуемым банком (см. табл. 1), можно сказать следующее. По объемам размещенного кредитного портфеля банк занимает средние позиции, не имея резких отклонений от объемов в других банках. При этом доля кредитного портфеля в активах анализируемого банка при сравнении с прочими приблизительно равна и составляет 0,7. Это свидетельствует о том, что банки, принятые в выборку, занимают примерно равные позиции на рынке, соответствующие своим кредитным возможностям. Структура кредитного портфеля по виду заемщика в анализируемых банках также не имеет сильных различий: банки ориентированы на кредитование корпоративных заемщиков, что показывает доля кредитов юридическим лицам в совокупном кредитном портфеле, имеющая величину 0,65 - 0,7. В данной выборке лишь один банк имеет отличную от прочих структуру (Банк 4), у которого превалирующее значение в кредитном портфеле принадлежит кредитам, выданным частным лицам (0,52). Объем кредитов, выданных им юридическим лицам, лишь в 2 раза больше, чем физическим, в то время как у других банков - в 4 и 5 раз. Следовательно, можно сказать, что этот банк акцентирует свое внимание на

рынке частных лиц, что показывает и абсолютное значение объемов кредитов населению.

Определение места банка на рынке позволяет сделать лишь предварительные выводы о кредитных предпочтениях банка. Для более подробной оценки необходимо провести анализ динамики кредитного портфеля за исследуемый период, используя табл. 2.

Растущая динамика объемов кредитного портфеля в абсолютном выражении свидетельствует о расширении сектора кредитного рынка, на котором оперирует данный банк. Как показывают данные табл. 2, анализируемый банк имеет растущие объемы кредитного портфеля, что позволяет положительно оценить его поведение на рынке. Как правило, рост объемов кредитования происходит в банке в результате влияния каких-либо факторов, к которым можно отнести: снижение ставки кредитования, увеличение сроков кредитования, увеличение лимитов кредитования, снижение требований к оформлению пакета документации, снижение требований к обеспечению возвратности кредита; для физических лиц банки могут применять такие формы стимулирования к получению кредита, как снижение границы минимального возраста заемщика, отсутствие в пакете документов военного билета, наличие одного поручителя и т. д.

При анализе необходимо обращать внимание на такой показатель, как темпы прироста Тпр кредитного портфеля в динамике. Растущий показатель Тпр кредитного портфеля считается необходимым признаком успешной кредитной деятельности, так как в противном случае у банка возникает угроза потери доли кредитного рынка и вытеснение его сильными и конкурентоспособными банками. Если в исследуемом банке наблюдается увеличение темпов прироста, то это является позитивной стороной кредитной деятельности, так как свидетельствует о наличии в банке разработанной кредитной политики, учитывающей

Таблица 2

Анализ динамики кредитного портфеля коммерческого банка

показатели период 1 период N-1 период N

Объем кредитного портфеля, тыс. руб. 6 209 398 7 386 208 8 003 765

ПериодК - ПериодК -1 Темпы прироста кредитного порфеля, % Тпр - х 100 ПериодК -1 - 18,9 8,3

Доля кредитного портфеля (Кп) в совокупных активах (Ас) (валюте Кп баланса) Да = - Ас 0,7 0,82 0,89

Кп Доля кредитного портфеля (Кп) в работающих активах (Ар) Др = - Ар 0,6 0,67 0,73

как изменения спроса рынка, так и внутренний кредитный потенциал самого банка.

Для оценки тенденций кредитной деятельности можно провести сравнительный анализ темпов прироста кредитного портфеля в исследуемом банке с темпами прироста кредитных портфелей банков-конкурентов, а также со средними темпами прироста, например первой сотни российских банков1. Такое сравнение позволит определить соответствие положения исследуемого банка общим тенденциям, сложившимся на кредитном рынке региона и страны в целом. Снижение темпов прироста в исследуемом банке не будет угрожающим в том случае, если такая тенденция выявлена в банках-конкурентах и других российских банках. Если же в процессе анализа определено, что на фоне кредитной экспансии, наблюдающейся в других кредитных организациях, в исследуемом банке происходит снижение темпов прироста объемов кредитного портфеля, то следует попытаться выявить причины такого снижения. Если же объяснить снижение роста кредитного портфеля не представляется возможным из-за отсутствия соответствующей информации, пользователю следует принять данный факт во внимание как тормозящий рост банка.

Относительные показатели кредитного портфеля позволяют выявить значимость кредитной деятельности для банка. Так, показатель Да (доля кредитного портфеля в валюте баланса) позволяет определить, насколько деятельность банка по размещению денежных ресурсов в виде кредитов ориентирована на рынок ссудных капиталов. Рост доли свидетельствует о повышении значимости кредитной деятельности для банка и, вместе с тем, о вероятности роста кредитных рисков. Иначе коэффициент Да носит название «коэффициент концентрации», который показывает, насколько банковские активы сконцентрированы на кредитном рынке. Сегодня практическая деятельность отечественных банков показывает, что коэффициент концентрации во многих крупных банках достигает уровня 90 - 95 %, что связано со снижением уровня доходности и ростом риска прочих активных операций, что вынуждает банки в основном оперировать на рынке ссудных капиталов. Соотношение темпов прироста кредитного портфеля ТПк. п. с темпами прироста совокупных

1 Информацию по объемам кредитного портфеля тридцати или сотни крупнейших банков России можно получить из официального информационного источника Банка России «Вестник Банка России», размещенного на сайте Банка России www. cbr. ru или на сайте www. bankir. ru

активов ТПс. а. позволяет сделать вывод о том, за счет каких активов происходит рост валюты баланса. Данный коэффициент носит название «коэффициент опережения Коп».

Коэффициент опережения показывает, во сколько раз прирост кредитного портфеля опережает прирост совокупных активов. Значение коэффициента свыше единицы свидетельствует об активной работе банка в области кредитования по сравнению с прочими активными операциями. Более объективная оценка будет получена, если исследовать коэффициенты опережения в течение нескольких периодов. В результате чего можно сделать вывод о тактике поведения банка на рынке: если в какие-то из анализируемых периодов Коп был меньше единицы, то можно предположить, что банк наращивал свои активы за счет прочих операций, снижая активность кредитной деятельности.

Доля кредитного портфеля в работающих активах2 Др позволяет сделать вывод о том, насколько кредитный портфель превалирует в работающих активах. Рост данного показателя позволяет сделать заключение о том, что более высокая доходность данных активов вынуждает банк обходить прочие виды размещения и осуществлять свою деятельность в основном на кредитном рынке.

В анализируемом примере (см. табл. 2) наблюдается увеличение значения доли кредитного портфеля в активах банка с 0,7 до 0,89. Коэффициент опережения составляет в указанные периоды 1,2; 1,4; 1,46. В результате, значения полученных коэффициентов позволяют сделать вывод о том, что банк наращивает активы, преимущественно, за счет размещаемых в кредиты денежных ресурсов. Данное поведение, вероятно, можно объяснить двумя причинами:

2 Работающие активы - это активы, обеспечивающие банку получение дохода - кредитные вложения, средства на счетах НОСТРО, вложения в ценные бумаги, размещение средств в других банках, инвестиционные активы. К работающим активам следует отнести следующие счета формы №101:

Размещения на корреспондентские счета: 30110, 30114, 30118, 30119;

размещения в кредиты: 319, 320, 321, 322, 323, 441, 442, 442, 444, 445, 446, 447, 448, 449, 450, 451, 452, 453, 545, 455, 456, 457, 460, 461, 462, 463, 464, 465, 466, 467, 468, 469, 470, 471, 472, 473. Для расчета принимаются остатки на счетах второго порядка, кроме пассивных счетов резервов на возможные потери;

Размещения в ценные бумаги: 501 (кроме 50120 и 50121), 502 (кроме 50220 и 50221), 503 (кроме резервов), 506 (кроме 50620 и 50621), 507 кроме (50720 и 50721); 512, 513, 514, 515, 516, 517, 518, 519.

более низким уровнем риска кредитных сделок по сравнению, например, с операциями на фондовом рынке и отсутствием волатильности процентных кредитных ставок. Рост доли кредитного портфеля в работающих активах с 0,6 до 0,73 подтверждает предположение о том, что кредитные размещения являются для банка более доходными.

Анализируя динамику объемов кредитного портфеля за период, следует выявить внутренние факторы, повлекшие его увеличение или снижение, для чего необходимо структурировать кредитный портфель по виду заемщика и исследовать изменения каждой из статей (табл. 3). Такого рода анализ позволяет оценить степень диверсифицированности кредитного портфеля, которая вытекает из понятия ликвидности кредитного портфеля: чем более диверсифицированным является кредитный портфель, тем менее рискованными будут кредитные размещения, так как степень их защищенности от изменения конъюнктуры рынка можно назвать достаточной.

В процессе анализа таблицы следует обращать внимание на два показателя: во-первых, доля статьи в совокупном кредитном портфеле, во-вторых, темпы прироста статьи.

Наибольшая доля той или иной статьи позволяет определить, в каком секторе кредитного рынка оперирует банк: кредитование государственных финансовых органов власти; кредитование внебюджетных фондов; кредитование юридических лиц; кредитование физических лиц. Например, в представленной выше таблице в банке наблюдается увеличение объемов кредитов, выданных юридическим лицам при одновременном росте удельного веса данной статьи в совокупном кредитном портфеле (с

0,7 до 0,76), в результате чего можно сделать заключение о том, что банк акцентирует свое внимание на услугах корпоративным клиентам, что может быть обусловлено различными факторами, например нежеланием банка нести дополнительные расходы на развитие розничного бизнеса. В некоторых случаях в банке может наблюдаться рост абсолютного значения объемов кредитного портфеля юридическим лицам, но при одновременном снижении его удельного веса, в этом случае можно предположить, что при активной кредитной экспансии банк ориентирует свою деятельность на межбанковском рынке или в секторе кредитования частных лиц. Следует отметить, что кредитование предприятий и организаций является в настоящее время приоритетным направлением деятельности российских банков. Основная причина таких приоритетов состоит в более низком кредитном риске по сравнению с кредитованием физических лиц, во-первых, потому, что предприятия имеют более транспарентную финансовую отчетность, а, во-вторых, возврат таких кредитов имеет более высокое обеспечение в виде залогов. Но уже сегодня данные приоритеты смещаются в сторону розничного кредитования, так как возможности получения банками доходов от кредитования юридических лиц исчерпываются, и банки вынуждены искать новые источники их получения. Поэтому в современных российских банках наряду с кредитованием юридических лиц, кредитование населения является одним из наиболее перспективных направлений банковской деятельности.

Наибольшие темпы прироста той или иной статьи позволяют определить, в каком из секторов рынка банк проводит наиболее активную деятель-

Таблица 3

структура кредитного портфеля по типу заемщика

статья кредитного портфеля период 1 период 2 период N

тыс. руб уд. вес тыс. руб уд. вес тыс. руб уд. вес

Кредиты, выданные банкам 56 302 0,01 0 - 128 540 0,01

Кредиты юридическим лицам, всего 4 205 998 0,7 5 046 054 0,7 6 111 879 0,76

в том числе:

Кредиты, предоставленные некоммерческим 370 546 0,08 125 398 0,02 0 -

организациям, находящимся в государственной (кроме федеральной) собственности

Кредиты, предоставленные негосударственным 3 267 308 0,77 4 529 409 0,89 5 723 089 0,93

коммерческим оганизациям

Кредиты, предоставленные негосударственным 234 097 0,05 100 235 0,02 0 -

некоммерческим организациям

Кредиты, предоставленные индивидуальным 334 047 0,07 291 012 0,05 388 790 0,07

предпринимателям

Кредиты физическим лицам, всего 1 947 098 0,3 2 340 154 0,3 1 763 346 0,23

в том числе

Кредиты, предоставленные физическим лицам 1 947 098 100 2 340 154 100 1 763 346 100

ность. Для получения более полной оценки можно рассчитать коэффициент опережения, сопоставив темпы прироста каждой из статей с темпами прироста совокупного кредитного портфеля. В результате получают заключение о том, прирост какой статьи повлек за собой увеличение кредитного портфеля.

Кроме анализа кредитной деятельности банка, проведенного по балансовым счетам формы № 101, необходимо обратить внимание и исследовать деятельность банка в части оформленных сделок по кредитным линиям. Банк России предусматривает существование двух видов кредитных линий - «под лимит выдачи» и «под лимит задолженности». Предусматривается также комбинированная форма, включающая в себя оба указанных условия.

Под «лимитом выдачи» понимается заключение банка договора с клиентом, условием которого является выдача определенной суммы средств (накопительно). Выдача кредита осуществляется траншами, при выдаче последнего транша, когда общая сумма выданных средств достигается равной договору, кредитная линия считается исчерпанной, независимо от того, происходило ли погашение кредита заемщиком. Невыплаченные, но зарезервированные под кредитную линию денежные средства учитываются на внебалансовом счете 91316. Данные денежные средства, по сути, являются кредитом, но до тех пор, пока они не выплачены, относятся к обязательствам банка.

Под «лимитом задолженности» понимается выдача денежных средств клиенту в виде кредита, но при условии, что клиент погашает часть полученных ранее средств до размера, предусмотренного

Структура кредитного портфеля ком

банком в договоре. Новый транш кредитной линии выдается только тогда, когда максимальная задолженность клиента банку будет равна оговоренной в кредитном договоре. Зарезервированные под этот вид кредитной линии денежные средства учитываются банком на внебалансовом счете 91317.

Исследования остатков денежных средств на указанных счетах проводят в динамике, в результате чего делается прогноз об объемах денежных средств, которые будут размещены банком в перспективе.

Одним из обязательных и важнейших этапов анализа кредитной деятельности банка являются исследования, посвященные срокам размещаемых кредитов. Важность такого анализа, в первую очередь, обусловлена поддержанием ликвидности банка, которая является основополагающим критерием оценки его состоятельности. Данное исследование ставит своей целью выявление возможностей банка, как в вопросах размещения долгосрочных кредитов, так и в вопросах кредитного риска (известно, что чем более долгосрочный кредит размещается банком, тем выше уровень риска его невозврата в результате возможного дефолта заемщика).

Анализ кредитного портфеля по степени срочности следует проводить с использованием табл. 4.

В процессе анализа следует выявить те статьи кредитного портфеля, доля которых максимальна и минимальна, а также те статьи, изменение объема которых в ту или иную сторону оказалось наибольшим.

Положительным является увеличение доли долгосрочных кредитов в структуре кредитного

Таблица 4

рческого банка по степени срочности

Статья кредитного портфеля Период 1 Период N-1 Период N

Кредиты, предоставленные до востребо- 24 568 0,004 36 098 0,004 78 409 0,009

вания и овердрафт

Кредиты, предоставленные на срок от 1 0 - 0 - 0 -

Кредиты, предоставленные на срок от 8 56 302 0,01 0 - 128 540 0,01

до 30 дней

Кредиты, предоставленные на срок от 31 0 - 0 - 0 -

до 90 дней

Кредиты, предоставленные на срок от 91 349 398 0,05 403 298 0,05 500 387 0,06

до 180 дней

Кредиты, предоставленные на срок от 181 1 987 305 0,32 1 824 659 0,25 1 450 708 0,2

Кредиты, предоставленные на срок от 1 3 198 098 0,52 4 297 564 0,6 4 687 365 0,6

года до 3 лет

Кредиты, предоставленные на срок свы- 593 727 0,1 824 589 0,1 1 158 356 0,15

Итого кредитный портфель 6 209 398 100 7 386 208 100 8 003 765 100

портфеля, что свидетельствует, во-первых, о наличии у банка долгосрочной ресурсной базы (что характерно для надежных крупных банков, обладающих положительной репутацией в банковских и клиентских кругах), во-вторых, о потенциале банка в удовлетворении потребностей корпоративных клиентов различных секторов экономики, основная проблема развития которых заключается в отсутствии долгосрочного инвестиционного ресурса. Следует отметить, что в настоящее время, в структуре кредитного портфеля отечественных коммерческих банков происходят изменения в сторону увеличения доли долгосрочных кредитных размещений, к которым относят средства, размещенные на срок от 3 лет и выше. Рост в динамике такого вида кредитных размещений позволяет оценить банк как соответствующий потребностям рынка, что поднимает его репутацию в клиентской среде, а, следовательно, добавляет конкурентные преимущества. В указанном выше примере анализируемый банк наращивает объемы долгосрочных кредитов, как в абсолютном, так и в относительном выражении. Объемы кредитов, размещенных на срок от одного года до трех лет, увеличились с 3 198 098 тыс. руб. до 4 687 365 тыс. руб., или на 46 %, при этом их доля в совокупном кредитном портфеле выросла с 0,5 до 0,6. Также высокий темп прироста имели долгосрочные кредиты, размещенные сроком свыше трех лет, за анализируемый период он составил 95 %, что является высоким показателем. В результате, можно сказать, что исследуемый банк способен удовлетворить своих клиентов в долгосрочных ресурсах, что повышает его репутацию на рынке.

Долгосрочные кредитные размещения являются основными доходоприносящими ресурсами для банка, так как процентная ставка по таким кредитам выше. В этой связи увеличение их доли свидетельствует об увеличении уровня доходности банковских операций, и, как следствие, о росте прибыли банка. Именно поэтому некоторые отечественные банки в настоящее время уходят от краткосрочного кредитования (кроме «овердрафт») и акцентируют свою работу на средне- и долгосрочных кредитах.

Особое внимание в процессе исследования следует уделить определению уровня доходности различных видов кредитных продуктов и уровню их риска, что в результате составляет качественную оценку кредитной деятельности банка.

Доходность кредитного портфеля (Д) рассчитывается путем отнесения совокупных доходов банка по кредитам (Дк) (статьи формы № 102

«Отчет о прибылях и убытках») на определенную дату к величине совокупного кредитного портфеля (КП) в этом же периоде.

Уровень доходности следует анализировать в динамике для возможности определения тенденций развития кредитной деятельности в данном банке. Для более подробной оценки следует рассчитать доходность каждого из вида размещенных кредитов.

При оценке рассчитанных показателей доходности следует учитывать, что полученные результаты могут иметь высокие погрешности, что связано с особенностями бухгалтерского учета и формирования отчетности формы № 102. Дело в том, что объемы процентных доходов по кредитам учитываются на счетах доходов по поступлению. Однако к первому числу, когда формируется данная форма, по части кредитов доходы еще не поступили, так как сроки оплаты процентных платежей клиентами оговорены в договоре после первого числа. В результате доходность совокупного кредитного портфеля может быть ниже.

В процессе анализа выявляются наиболее и наименее доходные виды кредитов. Обязательным является исследование доходности различных статей кредитных размещений в динамике. Объективные выводы в данном исследовании можно получить только при сравнении рассчитанной доходности со средней кредитной ставкой, сложившейся на региональном рынке, а также учитывая ставку рефинансирования Банка России. Выявленное снижение кредитной ставки в исследуемом банке, происходящее на фоне снижения региональной ставки доходности, позволяет определить, что основная причина такой ситуации состоит во внешних причинах, например при снижении спроса на кредиты или снижении ставки рефинансирования. Однако, если в процессе анализа было выявлено, что ставка в исследуемом банке имеет отрицательную динамику в то время, когда на рынке она растет, следует выявить причины такой ситуации. Факторы снижения ставки доходности могут быть различными - и как предусмотренные банком, так и возникшие в результате неквалифицированного подхода к процессу управления активами. Так, например, к предусмотренным факторам можно отнести ценовую политику вхождения на рынок, предполагающую снижение цен на кредитные продукты, либо снижение ставки на определенные кредитные продукты в целях стимулирования их реализации, либо снижение может

происходить в результате формирования банком более дешевой фондирующей базы, что позволяет банку снизить цены на кредиты.

Оценка кредитного портфеля по уровню риска проводится с использованием четырех основных коэффициентов, которые оценивают кредитную деятельность с трех аспектов:

Со стороны уровня риска самого заемщика, для чего используют коэффициент покрытия;

Со стороны сопровождения кредитной сделки - коэффициент просроченных платежей по основному долгу и коэффициент невозврата;

Со стороны обеспечения возвратности кредитов - коэффициент обеспечения.

1) коэффициент покрытия (Кп) рассчитывается как отношение резерва (Р) на возможные потери, созданные банком, к совокупному кредитному портфелю (КП):

Коэффициент показывает, какая доля резерва приходится на один рубль кредитного портфеля, и позволяет оценить рискованность кредитного портфеля. Увеличение данного показателя является отрицательной стороной деятельности банка, так как свидетельствует об увеличении риска. Рост коэффициента в динамике может происходить по разным причинам, во-первых, в результате увеличения объема резерва под возможные потери по ссудам, во-вторых, в результате снижения объема кредитного портфеля при неизменной величине резерва, и та и другая причина негативно оценивают кредитную деятельность банка.

Для выявления наиболее рискованных кредитов следует рассчитать долю резерва под потери каждой из статей кредитного портфеля к общей величине резерва под возможные потери.

Кроме этого в данном исследовании следует рассчитать величину чистого кредитного портфеля, который позволяет определить, какой объем размещенных кредитов вернется банку при наихудших обстоятельствах. Величина чистого кредитного портфеля рассчитывается как разница между совокупным кредитным портфелем (КП) и объемом резерва под возможные потери по ссудам (Р).

ЧКП = КП - Р. Данный показатель необходимо исследовать в динамике, что позволяет определить, насколько эффективная политика управления кредитной деятельностью используется в банке. Рост объема ЧКП позитивно оценивает кредитную деятельность и определяет снижение кредитного риска в банке.

Кроме оценки чистого кредитного портфеля в абсолютном выражении, следует рассчитать коэффициент чистого кредитного портфеля (Кчкп), который показывает, какая доля чистого портфеля приходится на один рубль совокупного кредитного портфеля

Кчкп = ЧКП.

Рост коэффициента положительно оценивает банк и свидетельствует как о снижении кредитного риска, так и о росте доходности банковских кредитных операций.

Следует отметить, что оценка чистого кредитного портфеля будет обоснованной и объективной лишь при одновременном учете как его абсолютного выражения, так и коэффициента Кчкп. В банковской практике часто наблюдается такая ситуация, когда абсолютная величина чистого кредитного портфеля растет, но на фоне снижения Кчкп. Такая ситуация негативно оценивает деятельность банка с точки зрения подходов к отбору заемщиков, так как свидетельствует о том, что банк наращивает кредитный портфель более высокими темпами, чем малорискованные кредиты, т. е., можно сказать, что кредитный портфель возрастает в этом случае за счет рискованных кредитных размещений;

2) коэффициент обеспечения (Коб) рассчитывается как отношение суммы обеспечения, принятой банком при выдаче кредита, к общей сумме кредитного портфеля. Данный коэффициент позволяет оценить, насколько возможные убытки, связанные с невозвратами кредитов, покрыты залогами, гарантиями и поручительствами третьих лиц.

Объем обеспечения отражается на счетах внебалансового учета формы № 101:

Счет 91311 - ценные бумаги, принятые в обеспечение по размещенным средствам;

Счет 91312 - имущество, принятое в обеспечение по размещенным средствам (кроме ценных бумаг и драгоценных металлов);

Счет 91313 - драгоценные металлы, принятые в обеспечение возвратности размещенных средств;

Счет 91414 - полученные гарантии и поручительства.

Сумма остатков денежных средств на указанных счетах дает общий объем обеспечения возвратности кредитного портфеля.

Коэффициент Коб показывает, какая доля обеспечения возвратности кредитов приходится на один рубль кредитного портфеля. В соответствии с законодательством сумма обеспечения должна превышать

сумму выданного кредита на величину начисленных по кредиту процентов и возможных прочих расходов, связанных с возвратом кредита, поэтому величина Коб должна превышать единицу. Анализ данного коэффициента также следует проводить в динамике, в результате чего можно сделать выводы о том, в какие периоды кредитная деятельность банка была наиболее рискованной для банка.

Для анализа состава обеспечения, принятого банком, и его структуры следует сформировать табл. 5.

При формировании заключения о структуре обеспечения следует обращать внимание на то, что имущество заемщика (в том числе драгоценные металлы и ценные бумаги) является наиболее надежной формой обеспечения (особенно недвижимость), так как имеет минимальные потери своей рыночной стоимости со временем. Ценные бумаги следует рассматривать в разрезе эмитентов, однако, если у пользователя отсутствует другая отчетность, то форма № 101 не позволит этого сделать. Поэтому в выводах следует оговорить, что в случае, если в залог приняты ценные бумаги, эмитентом которых являются органы государственной власти или бумаги, относящиеся к категории «голубых фишек», то банк имеет качественное обеспечение. Наименее качественным является обеспечение в форме гарантий и поручительств из-за возможного дефолта гаранта или поручителя. В приведенном примере статья «Полученные гарантии и поручительства» имеет растущие объемы в абсолютном выражении, однако доля этого вида обеспечения не превышает 0,2, что не вызывает опасения в части роста кредитного риска.

В процессе анализа следует обратить внимание на то, что увеличение объема средств по счету 91414 «Полученные гарантии поручительства», как правило, сопровождается одновременным увеличением объема кредитного портфеля, выданного частным лицам, так как в настоящее время основная часть розничных кредитов (кроме ипотечных) выдается банками под поручительства.

3) коэффициент просроченных платежей (Кпр), который рассчитывается как отношение суммы просроченного основного долга (ПОд; счет форма № 101 - № 458) к общему объему кредитного портфеля (КП).

Коэффициент показывает, какая доля просроченных платежей по основному долгу приходится на один рубль кредитного портфеля, а увеличение коэффициента в динамике свидетельствует о неэффективной политике банка в части сопровождения кредитной сделки. Анализ проводится аналогично анализу коэффициента покрытия, где также исследуются причины изменения величины коэффициента, анализируется изменение величины коэффициента в динамике, проводится расчет коэффициента по каждому виду выданных кредитов;

4) коэффициент невозврата основной суммы долга (Кн), который рассчитывается как отношение величины задолженности по сумме основного долга, списанной из-за невозможности взыскания (денежные средства учитываются на внебалансовых счетах 91801, 91802) к совокупному кредитному портфелю.

Увеличение коэффициента может происходить по двум причинам: во-первых, в результате увеличения непосредственно объема списанной задолженности по основному долгу на фоне слабо растущего качественного кредитного портфеля, что является отрицательным результатом и в краткосрочной перспективе может привести к банкротству банка. Во-вторых, из-за снижения объема кредитного портфеля при неизменной величине списанной задолженности, что позволяет судить о наличии проводимых банком мероприятий по улучшению качества кредитной деятельности.

В итоге исследования можно сделать выводы о совокупном банковском риске. В частности, если коэффициенты покрытия, просроченных плате-

Таблица 5

Классификация видов обеспечения возвратности кредитов в коммерческом банке

Вид обеспечения возвратности кредита Период 1 Период 2 Период N

тыс. руб. доля тыс. руб. доля тыс. руб. доля

Ценные бумаги, принятые в залог по выданным 1 346 867 0,2 1 235 678 0,14 1 348 521 0,14

кредитам

Полученные гарантии и поручительства 1 066 380 0,15 1 750 217 0,2 1 631 255 0,18

Имущество, принятое банком (кроме ценных 4687230 0,66 5 248 672 0,66 6 025 458 0,66

бумаг и драгоценных металлов)

Драгоценные металлы, зарезервированные в 0 - 0 - 0 -

качестве залога

Итого обеспечения 7 100 567 100 8 234 567 100 9 005 324 100

Таблица 6

Коэффициенты доходности кредитных вложений

К1 Дает возможность оценить прибыльность кредитного портфеля (Проц. доходы-Проц. расх) /Кредитные вложения 0,6 - 1,4

К2 Отражает долю процентной маржи банка в его капитале (Проц. доходы-Проц. расх) /Капитал банка 10 - 20

КЗ Показывает рентабельность кредитных вложений (Проц. доходы - Проц. расх) /Чистый кредитный портфель 2 - 3,5

К4 Характеризует реальную доходность кредитных вложений Проц. доходы (полученные) /Чистый кредитный портфель

жеи, невозврата увеличивают свои величины в динамике, а коэффициент обеспечения снижается, то делается вывод о росте кредитного риска в процессе ведения банком кредитной деятельности. В случае же неустоичивои динамики каждого коэффициента можно свидетельствовать о том, что банк проводит контроль и реализует различные мероприятия по поддержанию уровня риска на достаточном для него уровне.

Регламентирование уровня риска, принимаемого на себя коммерческим банком, осуществляется и Банком России как главным регулятором деятельности коммерческих банков, который разработал ряд нормативов риска, выполнение которых является для коммерческого банка обязательным3.

В частности, Банк России контролирует кредитную деятельность банков посредством выполнения последними следующих обязательных нормативов.

Норматив Н6 - максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков ограничивает кредитный риск банка в отношении одного заемщика или группы связанных заемщиков и определяет максимальное отношение совокупной суммы кредитных требований к ним к собственному капиталу банка. Данный норматив рассчитывается как

Н6 = ^ х 100, СК

где Крз - совокупная сумма кредитных требований банка к заемщику или группе связанных заемщиков,

Банк России установил, что данное соотношение (норматив) не может быть больше 25 %.

Норматив Н7 - максимальный размер крупных кредитных рисков ограничивает совокупную величину крупных кредитных рисков банка и определяет максимальное отношение совокупной

3 Инструкция ЦБ РФ от 16.01.2004 №110-И. «Об обязательных нормативах банков».

величины крупных кредитных рисков к размеру собственного капитала банка.

где V Кскр - определенный с учетом взвешивания на коэффициент риска, установленный в отношении соответствующего актива крупный кредитный риск;

СК - собственный капитал банка.

Коммерческий банк, осуществляя кредитную деятельность, должен исходить из того, что данное соотношение не может быть более 800 % от собственного капитала.

Норматив Н10.1 - совокупная величина риска по инсайдерам банка. Данный норматив ограничивает совокупный кредитный риск банка в отношении всех инсайдеров, к которым относятся физические лица, способные воздействовать на принятие решения о выдаче кредита банком.

Норматив рассчитывается следующим образом

Н10.1 = ^ " х 100,

где V КрсИ" - величина /-го кредитного риска к инсайдеру банка;

СК - собственный капитал банка.

Коммерческий банк, осуществляя кредитования инсайдера, должен исходить из того, что величина данного соотношения не может превышать 3 % от собственного капитала банка.

В заключение процесса исследования кредитной деятельности все рассчитанные ранее коэффициенты следует свести в общую таблицу и рассчитать некоторые новые показатели, что в итоге позволит оценить качество кредитного портфеля банка.

Все используемые для оценки коэффициенты можно классифицировать в две группы: 1) показатели доходности кредитных вложений (табл. 6); 2) показатели качества управления кредитным портфелем (табл. 7).

Представленный выше подход к анализу кредитного портфеля банка как результата его

Таблица 7

Коэффициенты качества управления кредитным портфелем банка

Коэффициент Характеристика Расчет коэффициента Оптимум, %

К5 Характеризует качество управления кредитным портфелем банка с позиций объемов «неработающих» кредитных вложений (пролонгированные и просроченные) Кредитные вложения, не приносящие доход/ Активы банка 0,5 - 3

К6 Детализирует оценку качества управления кредитным портфелем Кредитные вложения, не приносящие доход / Кредитные вложения всего 3 - 7

К7 Позволяет оценить, насколько привлеченные ресурсы используются в дохо-доприносящих операциях банка Кредитные вложения всего/Депозиты 1 или менее

К8 Характеризует долю качественных кредитов (Кредитные вложения Кредиты просроченные) /Кредитные вложения Нет, исследуется в динамике

К9 Отражает степень покрытия возможных убытков от невозвратов. (Чем меньше его знаменатель, тем лучше) Объем резерва по кредитам/Кредитные вложения, не приносящие доход (пророченные платежи по основному долгу) Нет, исследуется в динамике

кредитной деятельности, по нашему мнению, представляется наиболее полным и доступным для внешних пользователей, так как основан на информационных материалах, открыто публикуемых банками в соответствующих источниках.

Литература

1. Комплексный анализ финансово-экономических результатов деятельности банка и его филиалов/ Л. Т. Гиляровская, С. Н. Паневина. - СПб.: Питер, 2003. - 240 с.

2. Оценка рыночной стоимости коммерческого банка. Методические разработки. -М.:Маро-сейка, 2007. - 224 с.

3. Щербакова Г. Н. Анализ банковской деятельности (на основе отчетности, составленной по российским и международным стандартам) / Галина Щербакова. - М.: Вершина, 2006. - 464 с.

4. Экономический анализ деятельности коммерческого банка. - Учеб. пособие/ Вешкин Ю. Г., Авагян Г. Л. -М.: Магистр, 2007. - 350 с.

5. Экономический анализ деятельности коммерческого банка. Изд. 2-е, перераб. и доп.: Учебник для вузов. - М.: Логос, 2005.

НАУЧНО-ПРАКТИЧЕСКИИ И "IT,1";-ИНФОРМАЦИОННО- tlllflllllOl

АНАЛИТИЧЕСКИЙ СБОРНИК ""ВДИ1

ФИНАНСОВАЯ АНАЛИТИКА

ПРОБЛЕМЫ И РЕШЕНИЯ

Производные финансовые инструменты

Банковско-предпринимательская деятел

Конкурентноспособность российской экс

Финансово-инвестиционная деятельное

ВНИМАНИЕ, НОВИНКА!!!

C января 2008 г. выходит новый ежемесячный журнал (сборник) Издательского дома «Финансы и Кредит»

«ФИНАНСОВАЯ АНАЛИТИКА: ПРОБЛЕМЫ И РЕШЕНИЯ».

Подписные индексы: по каталогу агентства «Роспечать» - 80628; по каталогу агентства «Пресса России» - 44368.

За количественным анализом следует анализ качества кредитного портфеля. Для этого используются различные относительные показатели, рассчитываемые на определенную дату. К ним, например, относят удельный вес проблемных кредитов во всем кредитном портфеле, оценивают долю просроченной задолженности и др. На основе качественной характеристики кредитного портфеля можно дать оценку соблюдения принципов кредитования и степени риска кредитных операций, перспектив ликвидности данного банка.

Анализ кредитного портфеля по степени срочности позволяет сделать предварительную оценку о риске портфеля и его доходности. Связь в данном случае будет такая: чем более долгосрочные кредиты выдает банк, тем больший доход он получает, и тем более рискованным можно назвать данный портфель. Риск вытекает из того, что банк не имеет возможности достоверно оценить возможный дефолт заемщика в долгосрочной перспективе, поэтому качественные ссуды могут перейти в категорию некачественных уже через какой-то промежуток времени, особенно в периоды экономической нестабильности.

Поэтому целью анализа срочности кредитного портфеля является определение степени его диверсификации по срокам размещения. Диверсифицированным мы будем называть портфель, в котором кредиты равномерно размещены по каждой из статей сроков (таблица 6).

Положительным является увеличение доли долгосрочных кредитов в структуре кредитного портфеля, что свидетельствует, во-первых, о наличии у банка долгосрочной ресурсной базы (что характерно для надежных крупных банков, обладающих положительной репутацией в банковских и клиентских кругах), а во-вторых, о потенциале банка в удовлетворении потребностей корпоративных клиентов различных секторов экономики. Рост в динамике такого вида кредитных размещений позволяет оценить банк как соответствующий потребностям рынка, что поднимает его репутацию в клиентской среде, а, следовательно, добавляет конкурентные преимущества.

Кроме этого, долгосрочные кредитные размещения являются основными доходоприносящими ресурсами для банка, т.к. процентная ставка по таким кредитам выше. В этой связи увеличение их доли свидетельствует об увеличении уровня доходности банковских операций, и, как следствие, о росте прибыли банка. Именно поэтому некоторые отечественные банки в настоящее время уходят от краткосрочного кредитования (кроме «овердрафт») и акцентируют свою работу на средне- и долгосрочных кредитах.

Вот так может выглядеть анализ кредитного портфеля банка по срокам размещения.

Таблица 6. Анализ динамики кредитного портфеля ОАО «Банк А» по срокам размещения средств в кредиты.

Показатель	Изменение 2005-2006 гг	Изменение 2006-2007 гг
Показатель	Изменение 2005-2006 гг	Изменение 2006-2007 гг
Кредит, предоставленный до востребования и овердрафт
На срок до 30 дней
На срок от 31 до 90 дней
На срок от 91 до 180 дней
На срок от 181 до 1 года
На срок от 1 года до 3 лет
На срок свыше 3 лет

Данные таблицы 6 показывают, что в анализируемом банке менялись приоритеты в части формирования структуры кредитного портфеля. Так, если в 2006 году основная доля кредитов была выдана на срок от 91 до 180 дней, то в 2008 году сроки размещения кредитов сократились, и основная доля стала принадлежать кредитам, размещенным банком на срок от 31 до 90 дней. Таким образом, можно сделать вывод о том, что кредитный портфель банка стал иметь краткосрочный характер, что может быть объяснено либо краткосрочностью ресурсной базы банка, либо ростом кредитных рисков.

Выявленные тенденции, возможно, позитивно характеризуют банк в части управления кредитным риском, однако такие кредиты не позволяют банку получать достаточного дохода, а предприятиям реального сектора - решить свои финансовые проблемы, что отрицательно характеризует банк как кредитного донора.

Следует отметить, что в целом современный этап кредитования в России отличается преимущественно краткосрочным характером. В основном это ссуды, обслуживающие кругооборот оборотного капитала, текущие потребности клиентов.

Кроме анализа кредитной деятельности банка, отраженной по балансовым счетам формы №101, необходимо обратить внимание и исследовать деятельность банка в части оформленных сделок по кредитным линиям.

Кредитная линия - это форма кредита, при которой банк-кредитор обязуется выдавать заемщику денежные средства на условиях срочности, платности и возвратности в течение некоторого промежутка времени определенными в договоре долями.

Данная форма удобна, в первую очередь, клиенту тем, что для получения следующего кредита ему не требуется оформлять новый пакет документов и проходить согласование на этот кредит в банке.

Отражение кредитных линий на внебалансовых счетах объясняется тем, что это обязательства банка, однако еще не реализованные во времени. Для учета данных обязательств банка и используют специальные счета. Перенос части кредита с внебалансовых счетов на балансовые осуществляется в момент перечисления банком части кредита на расчетный счет заемщика. С этого момента обязательства банка переходят в требования к заемщику.

Банк России предусматривает существование двух видов кредитных линий - «под лимит выдачи» и «под лимит задолженности». Предусматривается также комбинированная форма, включающая в себя оба указанных условия.

Под «лимитом выдачи» понимается заключение банка договора с клиентом, условием которого является выдача определенной суммы средств (накопительно). Выдача кредита осуществляется траншами, при выдаче последнего транша, когда общая сумма выданных средств достигает величины, равной сумме договора, кредитная линия считается исчерпанной, независимо от того, происходило ли погашение кредита заемщиком. Невыплаченные, но зарезервированные под кредитную линию денежные средства учитываются на внебалансовом счете 91316. Данные денежные средства по сути являются кредитом, но до тех пор, пока они не выплачены, относятся к обязательствам банка.

Под «лимитом задолженности» понимается выдача денежных средств клиенту в виде кредита, при условии, что клиент погашает часть полученных ранее средств до размера, предусмотренного банком в договоре. Новый транш кредитной линии выдается только тогда, когда максимальная задолженность клиента банку будет равна оговоренной в кредитном договоре. Зарезервированные под этот вид кредитной линии денежные средства учитываются банком на внебалансовом счете 91317.

Со стороны уровня риска самого заемщика, для чего используют коэффициент покрытия;

Со стороны обеспечения возвратности кредитов - коэффициент обеспечения.

1) коэффициент покрытия (Кп ) рассчитывается как отношение резерва (Р ) на возможные потери, созданные банком к совокупному кредитному портфелю (КП ):

Коэффициент показывает, какая доля резерва приходится на один рубль кредитного портфеля, и позволяет оценить рискованность кредитного портфеля. Увеличение данного показателя является отрицательной стороной деятельности банка, т.к. свидетельствует об увеличении риска. Рост коэффициента в динамике может происходить по разным причинам: во-первых, в результате увеличения объема резерва под возможные потери по ссудам; во- вторых, в результате снижения объема кредитного портфеля при неизменной величине резерва. И та, и другая причина негативно оценивают кредитную деятельность банка.

Для выявления наиболее рискованных кредитов следует рассчитать долю резерва на возможные потери по каждой из статей кредитного портфеля к общей величине резерва на возможные потери.

Кроме этого, в данном исследовании следует рассчитать величину чистого кредитного портфеля, который позволяет определить, какой объем размещенных кредитов вернется банку при наихудших обстоятельствах. Величина чистого кредитного портфеля рассчитывается как разница между совокупным кредитным портфелем (КП) и объемом резерва под возможные потери по ссудам (Р):

Данный показатель необходимо исследовать в динамике, что позволяет определить, насколько эффективная политика управления кредитной деятельностью используется в банке. Рост объема ЧКП позитивно оценивает кредитную деятельность и определяет снижение кредитного риска в банке.

Кроме оценки чистого кредитного портфеля в абсолютном выражении, следует рассчитать коэффициент чистого кредитного портфеля (Кчкп) , который показывает, какая доля чистого портфеля приходится на один рубль совокупного кредитного портфеля:

Следует отметить, что оценка чистого кредитного портфеля будет обоснованной и объективной лишь при одновременном учете как его абсолютного выражения, так и коэффициента Кчкп. В банковской практике часто наблюдается такая ситуация, когда абсолютная величина чистого кредитного портфеля растет, но на фоне снижения Кчкп. Такая ситуация негативно оценивает деятельность банка с точки зрения подходов к отбору заемщиков, т.к. свидетельствует о том, что банк наращивает кредитный портфель более высокими темпами, чем если бы речь шла только о малорискованных кредитах. То есть, можно сказать, что кредитный портфель возрастает в этом случае за счет рискованных кредитных размещений.

2) Коэффициент обеспечения (Коб ) рассчитывается как отношение суммы обеспечения, принятой банком при выдаче кредита, к общей сумме кредитного портфеля. Данный коэффициент позволяет оценить, насколько возможные убытки, связанные с невозвратами кредитов, покрыты залогами, гарантиями и поручительствами третьих лиц.

Объем обеспечения отражается на счетах внебалансового учета формы №101:

Счет 91311- ценные бумаги, принятые в обеспечение по размещенным средствам;

Счет 91312- имущества, принятое в обеспечение по размещенным средствам (кроме ценных бумаг и драг.металлов);

Счет 91313 - драгоценные металлы, приняты в обеспечение возвратности размещенных средств;

Счет 91414- полученные гарантии и поручительства.

Коэффициент Коб показывает, какая доля обеспечения возвратности кредитов приходится на один рубль кредитного портфеля. В соответствии с законодательством сумма обеспечения должна превышать сумму выданного кредита на величину начисленных по кредиту процентов и возможных прочих расходов, связанных с возвратом кредита, поэтому величина Коб должна превышать единицу. Анализ данного коэффициента также следует проводить в динамике, в результате чего можно сделать выводы о том, в какие периоды кредитная деятельность банка была наиболее рискованной для банка.

Для анализа состава обеспечения, принятого банком и его структуры следует сформировать таблицу 7.

Таблица 7. Классификация видов обеспечения возвратности кредитов в коммерческом банке.

Вид обеспечения возвратности кредита
Вид обеспечения возвратности кредита
Ценные бумаги, принятые в залог по выданным кредитам
Полученные гарантии и поручительства
Имущество, принятое банком (кроме ценных бумаг и драг.металлов)
Драгоценные металлы, зарезервированные в качестве залога.
Итого обеспечения

При формировании заключения о структуре обеспечения следует обращать внимание на то, что имущество заемщика (в том числе драгоценные металлы и ценные бумаги) является наиболее надежной формой обеспечения (особенно недвижимость), т.к. имеет минимальные потери своей рыночной стоимости со временем. Ценные бумаги следует рассматривать в разрезе эмитентов, однако, если у пользователя отсутствует другая отчетность, то форма №101 не позволит этого сделать. Поэтому в выводах следует оговорить, что в случае, если в залог приняты ценные бумаги, эмитентом которых являются органы государственной власти или бумаги, относящиеся к категории «голубых фишек», то банк имеет качественное обеспечение. Наименее качественным является обеспечение в форме гарантий и поручительств из-за возможного дефолта гаранта или поручителя.

В процессе анализа следует обратить внимание на то, что увеличение объема средств по счету 91414 «Полученные гарантии и поручительства», как правило, сопровождается одновременным увеличением объема кредитного портфеля, выданного частным лицам, т.к. в настоящее время основная часть розничных кредитов (кроме ипотечных) выдается банками под поручительства.

Коэффициент просроченных платежей (Кпр) рассчитывается как отношение суммы просроченного основного долга (ПОд; счет ф.№101 №458) к общему объему кредитного портфеля (КП):

Коэффициент невозврата основной суммы долга (Кн) рассчитывается как отношение величины задолженности по сумме основного долга, списанной из- за невозможности взыскания (денежные средства учитываются на внебалансовых счетах 91801, 91802) к совокупному кредитному портфелю.

В итоге исследования можно сделать выводы о совокупном банковском риске. В частности, если коэффициенты покрытия, просроченных платежей, невозврата увеличивают свои величины в динамике, а коэффициент обеспечения снижается, то делается вывод о росте кредитного риска в процессе ведения банком кредитной деятельности. В случае же неустойчивой динамики каждого коэффициента можно свидетельствовать о том, что банк проводит контроль и реализует различные мероприятия по поддержанию уровня риска на достаточном для него уровне.

Вот так, например, может выглядеть анализ качества кредитного портфеля по риску Банка А.

Таблица 8. Оценка кредитного портфеля по уровню риска


Коэффициент покрытия (Кп)	1742272/ 153721263=	3605016/ 300990802=	7304941/ 650600396=0,0112
Чистый кредитный портфель (ЧКП)	153721263-1742272=	300990802-3605016=	650600396-7304941=
Коэффициент чистого кредитного портфеля (Кчкп)	151978991/153721263=	297385786/300990802=	643295455/650600396=
Коэффициент просроченных платежей (Кпр)		4294435/ 300990802=0,014	14994418/ 650600396=0,023
Коэффициент обеспечения (Коб)	673915262/ 153721263=4,384	1351770870/ 300990802=4,5	2155486303/ 650600396=3,31
Коэффициент невозврата основной суммы долга (Кн)	32730/ 153721263=2,13	97443/ 300990802=3,24	111373/ 650600396=1,711

Как показал анализ, коэффициент покрытия имеет крайне низкое значение, что свидетельствует о высоком качестве кредитного портфеля Банка А; в целом на каждый рубль кредитного портфеля банк формирует 1 копейку резерва. Незначительная динамика данного коэффициента не оказывает на качество кредитного портфеля отрицательного влияния.

По результатам расчетов показатель чистого кредитного портфеля демонстрирует положительную динамику, как в абсолютном, так и в относительном выражении. Следовательно, можно сказать, что банк ведет эффективную работу по управлению кредитной деятельностью в части снижения риска.

Значение коэффициента просроченных платежей имеет растущую динамику, что позволяет сделать вывод о том, что кредитный риск в банке увеличивается. Однако в целом, данный коэффициент имеет незначительную величину, что позитивно оценивает кредитную деятельность банка с точки зрения управления риском.

В целях оценки качества обеспечения возвратности кредитного портфеля рассчитан коэффициент обеспечения. Данный коэффициент больше единицы, что позволяет сделать вывод о том, что сумма принятых банком ценностей, гарантий и поручительств сможет покрыть долги клиентов в случае невозврата ими полученных от банка денежных средств. Даже снижение коэффициента до величины 3,31 не является критичным для банка.

Доходность кредитного портфеля также позволяет качественно оценить кредитный портфель банка. Доходность рассчитывается путем отнесения совокупных доходов банка по кредитам (Дк) (статьи формы №102 «Отчет о прибылях и убытках») к величине совокупного кредитного портфеля (КП). Уровень доходности следует анализировать в динамике, для возможности определения тенденций развития кредитной деятельности в данном банке. Для более подробной оценки следует рассчитать доходность каждого из вида размещенных кредитов (таблица 9).

Таблица 9. Анализ доходности кредитных вложений коммерческого банка.

Факторы снижения ставки доходности могут быть различными, и как предусмотренными банком, так и возникшими в результате неквалифицированного подхода к процессу управления активами. Так, например, к предусмотренным факторам можно отнести ценовую политику вхождения на рынок, предполагающую снижение цен на кредитных продукты, либо снижение ставки на определенные кредитные продукты с целью стимулирования их реализации, либо снижение может происходить в результате формирование банком более дешевой фондирующей базы, что позволяет банку снизить цены на кредиты.

Практическое применение данного подхода к анализу доходности кредитного портфеля показало следующее.

Таблица 10. Анализ доходности кредитных вложений коммерческого банка.

В результате расчетов, проведенных в таблице 10, можно сделать вывод, что доходность кредитного портфеля увеличивается.

В заключение процесса исследования кредитной деятельности все рассчитанные ранее коэффициенты следует свести в общую таблицу, и рассчитать некоторые новые показатели, что в итоге позволит оценить качество кредитного портфеля банка.

Все используемые для оценки коэффициенты можно классифицировать в три группы: показатели доходности кредитных вложений (таблица 11); показатели качества управления кредитным портфелем (таблица 12).

Таблица 11. Коэффициенты доходности кредитных вложений.

Коэффициент	Характеристика	Расчет коэффициента	Оптимум,%
	Дает возможность оценить прибыльность кредитного портфеля	(Проц.доходы- Проц.расх)/Кредитные вложения
	Отражает долю процентной маржи банка в его капитале	(Проц.доходы- Проц.расх)/Капитал банка
	Показывает рентабельность кредитных вложений	(Проц.доходы- Проц.расх)/Чистый кредитный портфель
	Характеризует реальную доходность кредитных вложений	Проц.доходы (полученные) /Чистый кредитный портфель

Таблица 12. Коэффициенты качества управления кредитным портфелем банка

Коэффициент	Характеристика	Расчет коэффициента	Оптимум,%
	Характеризует качество управления кредитным портфелем банка с позиций объемов «неработающих» кредитных вложений (пролонгированные и просроченные)	Кред.влож., не приносящ.доход/ Активы банка
	Детализирует оценку качества управления кредитным портфелем	Кред.влож., не приносящ.доход/ Кред.влож.всего
	Позволяет оценить, насколько привлеченные ресурсы используются в доходоприносящих операциях банка	Кред.влож.всего/Депозиты	1 или менее
	Характеризует долю качественных кредитов	(Кред.влож-Кред.просроч.)/Кред.вложения	Нет, исследуется в динамике
	Отражает степень покрытия возможных убытков от невозвратов (чем меньше его знаменатель, тем лучше)	Объем резерва по кредитам/Кредитн.вложения, не приносящ.доход (пророченные платежи по основному долгу)	Нет, исследуется в динамике

Продолжение следует.

Кредитный портфель - это совокупность кредитов, выданных банком. Рассматривается банком как единый объект управления со структурой (направления вложений и виды кредита, типы заемщиков, условия кредитования и др.), доходностью, совокупным риском. Характеристики кредитного портфеля:

сумма выданных кредитов;
средневзвешенная процентная ставка;
средневзвешенные срок кредитования;
рискованность (доля просроченных ссуд и обеспеченность резервами);
концентрация (доля крупных кредитов);
диверсифицированность (доля преобладающей по какому-либо признаку группы кредитов).

Оценка кредитного портфеля основана на анализе его качества. Нормативными актами Банка России установлены 4 группы для оценки качества кредитов:

1-я – стандартные ссуды (практически безрисковые);
2-я – нестандартные ссуды (умеренный уровень риска невозврата);
3-я – сомнительные ссуды (высокий уровень риска невозврата);
4-я – безнадежные ссуды (вероятность возврата практически нулевая, ссуда представляет собой фактические потери банка).

Структура кредитного портфеля

Объем и структура кредитного портфеля конкретного коммерческого банка определяется рядом факторов:

1. Специфика сектора рынка, обслуживаемого банком. Влияние этого фактора на объем и структуру кредитного портфеля определяется кредитной спецификой коммерческого банка на определенных отраслях экономики, видах предоставляемых кредитов и заемщиков;

2. Размер капитала банка. Этот фактор определяет предельную сумму кредита (лимитирующий фактор), предоставляемого отдельному заемщику, и банк как оптового или розничного кредитора;

3. Правила регулирования банковской деятельности. Этим фактором определяется установление нормативов кредитного риска, ограничение и/или запрет на предоставление некоторых видов кредитов. Степень влияния этого фактора определяется законодательным путем в форме постановлений НБ РК, утверждением инструкций и обязательных нормативов банковской деятельности;

4. Кредитная политика банка , в которой определяются цели и приоритетные направления кредитования конкретного коммерческого банка;

5. Опыт и квалификация менеджеров банка . Влияние этого фактора определяется тем, что банк предоставляет кредиты, которые не могут быть профессионально оценены специалистами банка;

6. Ожидаемый доход банка от кредитных операций . Этот фактор предусматривает использование банком тех видов кредитования, которые дают больший уровень доходности для банка;

7. Уровень доходности других направлений размещения средств . Так, при равных условиях доходности различных видов активов коммерческого банка преимущество отдается наименее рисковым направлениям размещения средств, хотя они менее доходны.

Качество кредитного портфеля

Под качеством кредитного портфеля понимают такое свойство, которое способно максимизировать уровень доходности при допустимом уровне кредитного риска и ликвидности. Рассмотрим содержание отдельных критериев оценки качества кредитного портфеля коммерческого банка.

1. Степень кредитного риска. Кредитный риск, связанный с кредитным портфелем, - это риск потерь, которые возникают из-за дефолта у кредитора или контрагента. Кредитный портфель коммерческого банка имеет риск потерь, которые возникают вследствие дефолта у кредитора или контрагента. Кредитный портфель сегментирован на:

ссуды, предоставленные юридическим, физическим, финансовым организациям;
факторинговая задолженность;
выданные гарантии;
учтенные векселя и др.

Оценка степени риска кредитного портфеля имеет особенности. Во-первых, совокупный риск зависит от:

степени кредитного риска отдельных сегментов портфеля, методики оценки которого имеют как общие черты, так и особенности, связанные со спецификой сегмента;
диверсифицированности структуры кредитного портфеля и отдельных сегментов.

Во-вторых, для оценки степени кредитного риска нужна система показателей, учитывающая множество аспектов.

2. Уровень доходности кредитного портфеля банка. Поскольку цель функционирования банка - максимальная прибыль при допустимом уровне рисков, доходность кредитного портфеля - критерий оценки его качества. Элементы кредитного портфеля можно разделить на две группы: приносящие и не приносящие доход активы. К последней группе относятся беспроцентные кредиты, ссуды с замороженными процентами и с длительной просрочкой по процентным платежам.

В зарубежной практике при длительном просроченном долге по процентам практикуется отказ от их начисления, ак как главное - возврат основного долга.

В российской практике регламентируется обязательное начисление процентов. Уровень доходности кредитного портфеля определяется как уровнем процентной ставки по предоставленным кредитам, так и своевременностью уплаты процентов и суммы основного долга.

Доходность кредитного портфеля коммерческого банка имеет нижнюю и верхнюю границу. Нижняя граница определяется себестоимостью проведения кредитных операций (затраты на персонал, ведение ссудных счетов и т.д.) плюс процент, подлежащий уплате за ресурсы, вложенные в этот портфель. Верхняя граница портфеля - уровень достаточной маржи. Доходность кредитного портфеля коммерческого банка напрямую зависит от объема и структуры, которые определяются рядом факторов. Выделим основные из них:

Специфика сектора рынка, обслуживаемого банком. Влияние этого фактора на объем и структуру кредитного портфеля определяется кредитной спецификой коммерческого банка на определенных отраслях экономики, видах предоставляемых кредитов и заемщиков;
Размер капитала банка. Этот фактор определяет предельную сумму кредита (лимитирующий фактор), предоставляемого отдельному заемщику, и банк как оптового или розничного кредитора;
Правила регулирования банковской деятельности. Этим фактором определяется установление нормативов кредитного риска, ограничение и/или запрет на предоставление некоторых видов кредитов. Степень влияния этого фактора определяется законодательным путем, утверждением инструкций и обязательных нормативов банковской деятельности.

В современных условиях банки стремятся увеличить прибыль путем предложения клиентам большого числа кредитных продуктов. Таким образом достигаются сразу две цели: с одной стороны, для снижения кредитного риска банк диверсифицирует ссудный портфель, что позволяет компенсировать возможные убытки от одних сделок прибылью от других.

3. Уровень ликвидности кредитного портфеля. Поскольку уровень ликвидности коммерческого банка определяется качеством активов и качеством кредитного портфеля, то важно, чтобы предоставляемые банком кредиты возвращались в установленные договорами сроки, ли банк мог бы продать ссуды благодаря качеству и доходности. Чем выше доля кредитов, классифицированных в лучшие группы, тем выше ликвидность.

В пользу применения критериев оценки качества кредитного портфеля коммерческого банка (степень кредитного риска, уровень доходности и ликвидности) следующие аргументы. Низкий риск элементов кредитного портфеля не означает его высокое качество: ссуды первой категории качества, которые предоставляются первоклассным заемщикам под небольшие проценты, не приносят высокого дохода. Как правило, высокая ликвидность, присущая краткосрочным активам кредитного характера, приносит коммерческому банку невысокий процентный доход.

Таким образом, кредитный риск - не единственный критерий качества кредитного портфеля банка, поскольку понятие качества кредитного портфеля шире и связано с рисками ликвидности и потери доходности банком. Однако значимость названных критериев будет изменяться от условий, места функционирования банка, а также его стратегии.

Страница была полезной?

Еще найдено про кредитный портфель

Управление кредитным портфелем организации Поэтому данный термин широко используется в различных направлениях экономической деятельности инвестиционный портфель вексельный портфель страховой портфель портфель ценных бумаг трастовый портфель кредитный портфель банка и пр В свою очередь толкование понятия кредитный портфель в экономической
Методы минимизации кредитных рисков на основе оценки кредитоспособности заемщиков Повышенная чувствительность банка к факторам внешней среды зависимость от этих факторов требуют более четкого управления кредитным портфелем с целью снижения риска и обеспечения устойчивого функционирования банка Традиционные методы оптимизации например
Анализ кредитных рисков как один из современных способов совершенствования кредитной политики в АО АТФБанк Такой контроль включает в себя ограничение кредитных рисков при помощи политики которая обеспечивает достаточную диверсификацию кредитного портфеля Проведем анализ рисков в АО АТФБанк за период 31 декабря 2012 год -
Сравнительный анализ методик оценки финансового положения сельхозтоваропроизводителей, используемых федеральным и региональными банками Кредит и ПАО Крайинвестбанк в зависимости от доли аграрного кредитования в кредитном портфеле таблица 1 Таблица 1 - Рейтинг банков по доле аграрного кредитования в кредитном
Моделирование влияния финансовых показателей предприятия на его кредитоспособность В условиях инфляционных ожиданий кредитные организации должны быть уверены в качестве своих кредитных портфелей Повышение степени обоснованности кредитных решений и снижение риска неплатежа по кредиту предполагают проведение
Управление заемным капиталом компании EBITDA на уровне не выше 2,5 поддержание доли заимствований в иностранной валюте в пределах около 40% от общего объема кредитного портфеля поддержание доли краткосрочной задолженности в пределах 15% от общего объема кредитного портфеля Средний срок погашения кредитного портфеля компании составляет около 8,8 лет 3 К 2015
Современные методы оценки кредитоспособности предприятия Целью работы выступает оценка эффективности методов и приемов в процессе отбора потенциальных заемщиков кредитных организаций с позиции их кредитоспособности поскольку формирование сбалансированного кредитного портфеля становится решающим фактором конкурентоспособности банков в современных условиях Практическая значимость работы состоит в
Оценка денежного потока при определении качества корпоративного заемщика С другой стороны наращивание кредитного портфеля с одновременным отвлечением собственных денежных средств компании может привести к неплатежеспособности компании высокие
Современные тенденции управления кредитными рисками малой и средней фирмы Из экономического содержания обозначенных выше обстоятельств очевидно что базисом управления кредитными рисками малого и среднего бизнеса выступает именно комплексный подход при котором предмет управления - кредитный портфель объект - функция качества и ее параметры Индивидуальный менеджмент отдельных ссуд наряду с
Уточнение требований к оценке кредитоспособности заемщиков Смягчение неценовых условий распространялось преимущественно на отдельные категории заемщиков с высоким уровнем кредитоспособности что позволило банкам контролировать качество кредитных портфелей Требования к финансовому положению заемщиков в корпоративном сегменте кредитного рынка продолжили ужесточаться вследствие
Регламент, который позволит оптимизировать оборотный капитал холдинга Внедрена программа управления кредитным портфелем что позволило в 2012 году сэкономить на процентах около 34 млн рублей Постоянный
Оценка дефолта заемщика Снижается качество кредитных портфелей банков растут кредитные риски В этих условиях является актуальным включение в систему анализа
Прогнозирование кредитного риска коммерческого банка В результате проведенного исследования показано что на протяжении 2012 г ожидается снижение размаха колебания вероятности роста доли непогашенной кредиторской задолженности а к середине третьего квартала и к концу года ожидается повышение риска по клиентскому кредитному портфелю Одной из важнейших задач при построении системы управления рисками является прогнозирование их будущих
Банковский риск Функции комитета по кредитному риску разработка и мониторинг политики рейтинга кредитов и политики переоценки обзора состояния кредитов разработка критериев для предоставления новых ссуд делегирование полномочий по выдаче ссуд установление ограничений на ссуды в зависимости от отрасли региона и типа бизнеса регулярная оценка риска портфеля кредитов разработка политики отслеживания ссуд возврата ненадежных ссуд замороженных кредитов списания невыплаченных ссуд разработка стандартов на кредитную документацию пересмотр практики визирования выдачи ссуд разработка стандартов кредитных залогов и гарантий пересмотр процентной политики пересмотр юридического и правового соответствия разработка политики расширения или сужения кредитного портфеля контроль за реализацией политики Страница была полезной
Анализ финансового состояния субъектов малого бизнеса Кредитный риск понимается как вероятность потерь т е как доля кредитного портфеля которая не будет возвращена заемщиками Объективно оценить долю потерь от невозврата ссуд в
Синдицированный кредит как инструмент привлечения заемного капитала российскими компаниями РФ Кроме того для российских кредитных организаций повышаются требования к качеству собственного капитала и кредитного портфеля что связано с введением новых стандартов регулирования - Базель II и Базель III
Анализ методик оценки кредитоспособности малого бизнеса в российской и зарубежной практике Качество кредитного портфеля банка оценивается специальными отделами по учету ссуд и оценке рисков по системе коэффициентов
Экспресс-анализ банка-контрагента: практический подход Можно взять среднее по рынку значение этого показателя или показателей если отдельно рассматривать розничный и корпоративный портфель либо сформировать определенный пул кредитных организаций имеющих схожие рыночные позиции и профиль деятельности и
Как оптимизировать кредитный портфель компании Финансовый директор 2013. № 12. С 48-55. 11. М Болквадзе М Э
Специфика оценки средневзвешенной стоимости капитала кредитной организации и методы ее оптимизации Как оптимизировать кредитный портфель компании Финансовый директор 2013. № 12. С 48-55. 11. Болквадзе М Э Бусалова

Халилова М.Х. 1 , Сергеева С.М. 2

1 ORCID: 0000-0001-7312-2517, Доктор экономических наук, профессор, 2 ORCID: 0000-0003-0105-9621, Магистр экономики, Санкт-Петербургский государственный университет

ОЦЕНКА КАЧЕСТВА КРЕДИТНОГО ПОРТФЕЛЯ БАНКА

Аннотация

В статье рассмотрены проблемы оценки кредитного портфеля банка, проанализированы изменения качества кредитного портфеля. Предложены рекомендации по принятию управленческих решений риск-менеджментом банка, которые могут быть направлены на повышение его эффективности.

Ключевые слова: банки, кредитный риск банка, банковский кредитный портфель, банковский риск-менеджмент.

Khalilova M.Kh. 1 , Sergeeva S.M. 2

1 ORCID: 0000-0001-7312-2517, PhD in Economics, Professor, 2 ORCID: 0000-0003-0105-9621, Master of Economics, St. Petersburg State University

QUALITY ASSESSMENT OF THE BANK LOAN PORTFOLIO

Abstract

The article investigates the assessment of the loan portfolio, analyzes changes in the quality of the loan portfolio and proposes recommendations to take effective decisions of the risk management of the bank, which would be aimed at improving its quality.

Keywords: banks, credit risk of the bank, the bank’s loan portfolio, bank risk-management.

Банковская система России сталкивается периодически с кризисными явлениями, которые оказывают значительное влияние на условия экономической деятельности и её развитие. Сейчас экономика и банковский сектор России испытывают негативные процессы, вызванные девальвацией национальной валюты, повышением процентных ставок и усилением инфляционных процессов. Поэтому, актуальность данного исследования обусловлена необходимостью в усовершенствовании теоретических и практических методов построения комплексной системы оценки и методов эффективного управления качеством кредитных портфелей банков России.

Цель исследования состоит в разработке методических и практических подходов, позволяющих осуществить оценку качества кредитного портфеля, и предложение рекомендаций по принятию эффективных решений со стороны риск-менеджмента банка, способных повысить его качество.

Основным видом банковской деятельности продолжает оставаться кредитование. Это делает процесс оценки кредитного риска первоочередной задачей для риск-менеджмента. Банками разрабатывается политика и процедуры, позволяющие провести идентификацию, контроль и управление кредитным риском, а также сопутствующие положения и методики. Важную роль при оценке кредитного риска играет выделение основных сегментов в целях оценки финансового состояния контрагента.

Руководящими структурами банка, Советом директоров и Правлением Банка, а также Кредитным комитетом разрабатывается и утверждается кредитная политика Банка, на регулярной основе проводятся риск-отчеты, которые позволяют оценить состояние кредитного портфеля и провести оценку эффективности осуществляемого управления кредитным риском в рамках принятых на себя полномочий.

Источником возникновения банковского кредитного риска в научных исследованиях по риск-менеджменту и на банковской практике рассматривается дефолт (default), то есть фактическое неисполнение или неполное исполнение клиентом-заемщиком прописанных условий кредитного договора (контракта) .

Формирование кредитного риска происходит из-за различных факторов, которые зависят как от самого заемщика, так от политики банка. Наиболее значимыми факторами, которые оказывают сильное влияние, являются кредитоспособность контрагента и характер проводимой сделки. К сущностному фактору, оказывающему влияние на значение кредитного риска банка, относят организацию самого кредитного процесса .

Значимыми составляющими организации кредитного процесса, позволяющие управлять банковским кредитным риском, являются: разработка методологических документов, которые бы позволили регулировать кредитные сделки; установление четких процедур по рассмотрению анкет и заявок; достоверность полученных разрешений на выдачу ссуды, разработка обязательных требований к ведению кредитного досье заемщика; эффективный контроль над наличием обоснования выдаваемой ссуды и реальности источников для её погашения; реализация работы аналитического отдела банка, а также высокая степень информированности о клиентах.

Осуществляя оценку качества кредитного портфеля эксперты применяют систему, в которую входят как абсолютные, так и относительные показатели, позволяющие учитывать долю отдельно взятых ссуд в структуре кредитного портфеля.

Коэффициент качества кредитного портфеля можно представить в виде отношения просроченной задолженностью по кредитным операциям к сумме всей задолженности по ссдуам, то есть ссудному долгу, взятому без процентов:

где ПЗС – просроченная задолженность по ссудам,

ЗС – задолженность по ссудам.

Согласно методическим рекомендациям Центрального Банка РФ определяется отношением расчётного резерва на возможные потери и убытки по ссудам ко всей сумме задолженности по основному долгу. Значение , превышающее 10 %, указывает на высокое значение кредитного риска банка. На Рис. 1, представлена динамика изменения для 30 крупнейших банков РФ.

Рис. 1 – Динамика просроченной задолженности и РВПС.

Проанализировав аналитические материалы, публикуемые Центральным Банком РФ, было выявлено, что годовые темпы прироста кредитов растут с меньшими темпами, чем происходит рост просрочки ссудной и приравненная к ней задолженность. Это свидетельствует о неэффективной политики управления банком

Чтобы решить проблемы с проблемными кредитами, банки начинают реструктуризировать уже ранее выданные ссуды, надеясь на оздоровление заемщиков. В связи с ухудшением экономической ситуации, объем просроченной задолженности возрастает. В долгосрочной перспективе банки еще больше ухудшают качество и структуру кредитного портфеля (Рис.1, Таблица 1).

Таблица 1 – Структура кредитного портфеля

	01.01.2015	01.04.2015	01.07.2015	01.10.2015	01.01.2016	01.02.2016
I категория качества	63,80%	63,30%	61,70%	61,50%	58,60%	57,20%
II категория качества	24,70%	23,60%	24,50%	24,80%	27,20%	28,30%
III категория качества	5,90%	7,20%	7,20%	7,20%	7,70%	7,90%
IV и V категории качества	5,60%	5,90%	6,60%	6,50%	6,50%	6,60%

Все банки, пытаясь повысить качество своего кредитного портфеля, встают перед выбором своей стратегии. Некоторые кредитные организации предпочитают формировать риск-нейтральный портфель кредитов, который характеризуется низкой степенью риска и низким уровнем доходности.

Ряд банков предпочитают формировать сбалансированный портфель кредитов, в котором возможно повышение доли риска, позволяющее усилить свои конкурентные преимущества или привлечь новых заемщиков.

Наиболее предпочтительным является оптимальный портфель кредитов. Он подразумевает полное соответствие между генеральной линией развития банковской структуры и плановыми показателями.

Качественно сформированный портфель кредитов способен обеспечить максимальный уровень прибыли с заданным значением кредитного риска и существующей ликвидностью банковского баланса.

В целях управления кредитным риском банками проводится взвешенная лимитная политика. Банковские лимиты устанавливаются в разрезе направлений осуществляемой деятельности, учитывая при этом специфику проводимых операций.

В исследовании представлен набор ключевых параметров, согласно которым величина лимитов устанавливается на контрагентов банка индивидуально в целях ограничения рисков по осуществляемым с ними операциям:

кредитоспособность заемщика и его финансовая устойчивость;
кредитная история клиента и его репутация;
отраслевая и региональная принадлежность заемщика;
специфичность запрашиваемого кредитного продукта и риски ему сопутствующие;
уровень обеспечения кредитной сделки;
рыночная конъюнктура и макроэкономическая ситуация, наблюдаемая в отрасли, регионе и стране.

При управлении кредитным риском банки устанавливают портфельные лимиты в целях ограничения совокупного объема кредитного риска на заемщиков, связанных с Банком, на относящихся к одной отрасли компании, а также на операции с клиентами, подверженные банковским рискам.

Под кредитные операции банки создают резервы, адекватные принимаемым на себя рискам . Во весь срок действия заключенных кредитных сделок банки осуществляют периодический мониторинг кредитоспособности заемщиков и их платежной дисциплины, проводят оценку предлагаемого обеспечения и проводят последующий контроль над изменением его ликвидности и рыночной стоимости, а также проводят регулярный мониторинг всего кредитного портфеля банка с учетом основных клиентских сегментов.

В целях внедрения различных подходов управления банковским кредитным риском, основу которых составляет мировая практика, а также рекомендации Базельского комитета по банковскому надзору, кредитные организации разрабатывают специальные методы оценки кредитного риска, которые позволяют присвоить внутренний рейтинг каждому заемщику и дать оценку вероятности наступления дефолта. Разрабатываемые модели позволяют оценить стоимость под риском на момент наступления дефолта заемщика и ожидаемую величины потерь. В целях увеличения доходности осуществляемых кредитных операций и эффективности использования банковского экономического капитала в кредитный процесс интегрируют показатель RAROC – доходность на капитал, скорректированная на риск (Risk-adjusted Return on Capital), что подразумевает установление планового значения относительного показателя и осуществление последующего контроля над его соблюдением . Периодически банками проводится стресс-тестирование портфеля кредитов, которое позволяет выявить возможные последствия макро- и микроэкономических событий и адекватно отреагировать на их проявления.

Учитывая рост валютных и макроэкономических рисков, банками разрабатываются меры, направленные на усиление подходов к управлению качеством кредитного портфеля. В том числе банки начинают вводить повышенные требования к финансовой устойчивости заемщика и к качеству предлагаемого им обеспечения для ряда отраслей и сфер деятельности, на которых сильнее всего может отразиться либо уже отразилось ухудшение рыночной ситуации. Приоритет отдается в основном кредитованию клиентов, обладающих высокую кредитоспособность и способных предоставить надежное и ликвидное обеспечение имеющихся обязательств перед банками.

Таким образом, при проведении анализа банковской деятельности значимыми показателями являются именно структура и качество кредитного портфеля банка. Кроме того, указанные показатели способны оказывать влияние на рейтинг, присваиваемый кредитной организации. Поэтому выстраивание системы риск-менеджмента банка должно проводиться так, чтобы обеспечить наибольшую прибыть от кредитной деятельности при сведении к минимуму связанного с ней кредитного риска. Это достаточно непростая задача, требующая компетентного подхода.

Литература

Халилова М.Х., Белоусова А.А. Достаточность собственных средств (капитала) банка: оценка и прогноз // Экономика и предпринимательство. 2014. № 12-4 (53-4). С. 516-519.
Халилова М.Х., Полынов С.М. Индикаторы финансовой устойчивости банка // Финансовый мир. Под редакцией В. В. Иванова и Е. А. Почиковской. Москва, 2014. С. 60-67.
Федеральный закон от 2 декабря 1990 г. N 395-I “О банках и банковской деятельности”.
Положение Банка России от 26 марта 2004 г. N 254-П “О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам”.
Инструкция Банка России от 03.12.2012 N 139-И “Об обязательных нормативах банков”.
Волкова, О.Н. Анализ факторов, влияющих на формирование кредитного портфеля российских банков/ О.Н. Волкова, С.И. Груздев // Финансы и кредит. 2013. № 45(183)
Гребеник, Т.В. Качество кредитного портфеля российских банков: особенности оценки и управления / Т.В. Гребеник, Е.П. Терновская // Электронное периодическое издание «Науковедение». – 2014. – № 3 (22).
Пустовалова Т. А., Кутуев Р. Р. Управление кредитным риском кредитного портфеля коммерческого банка // Вестник СПбГУ. – 2008. – Сер. 8. – Выпуск 1. – 40 c.

References

Khalilova M.KH., Belousova A.A. Dostatochnost’ sobstvennykh sredstv (kapitala) banka: otsenka i prognoz // Ekonomika i predprinimatel’stvo. 2014. № 12-4 (53-4). S. 516-519.
Khalilova M.KH., Polynov S.M. Indikatory finansovoy ustoychivosti banka // Finansovyy mir. Pod redaktsiyey V. V. Ivanova i Ye. A. Pochikovskoy. Moskva, 2014. S. 60-67.
Federal’nyy zakon ot 2 dekabrya 1990 g. N 395-I “O bankakh i bankovskoy deyatel’nosti”.
Polozheniye Banka Rossii ot 26 marta 2004 g. N 254-P “O poryadke formirovaniya kreditnymi organizatsiyami rezervov na vozmozhnyye poteri po ssudam”.
Instruktsiya Banka Rossii ot 03.12.2012 N 139-I “Ob obyazatel’nykh normativakh bankov”.
Volkova, O.N. Analiz faktorov, vliyayushchikh na formirovaniye kreditnogo portfelya rossiyskikh bankov/ O.N. Volkova, S.I. Gruzdev // Finansy i kredit. 2013. № 45(183)
Grebenik, T.V. Kachestvo kreditnogo portfelya rossiyskikh bankov: osobennosti otsenki i upravleniya / T.V. Grebenik, Ye.P. Ternovskaya // Elektronnoye periodicheskoye izdaniye «Naukovedeniye». – 2014. – № 3 (22).
Pustovalova T. A., Kutuyev R. R. Upravleniye kreditnym riskom kreditnogo portfelya kommercheskogo banka // Vestnik SPbGU. – 2008. – Ser. 8. – Vypusk 1. – 40 c.

В отечественной банковской практике чаще всего проводится лишь собственный анализ качества кредитного портфеля, основанный на определении совокупности финансовых коэффициентов, оказывающих на него непосредственное влияние. Данные коэффициенты рассматриваются в динамике и в сопоставлении друг с другом.

Оценка качества кредитного портфеля банка может производиться на основе расчета ряда относительных показателей и коэффициентов по определенным направлениям анализа.

Оценка рискованности кредитной деятельности банка.

Показатели данной группы позволяют определить уровень риска кредитного портфеля банка, его динамику (рост, сокращение, стабилизацию), а также качество кредитного портфеля с позиции риска .

Коэффициент покрытия (показатель средней степени кредитного риска).

где РВПС - резервы на возможные потери по ссудам,

КП - объем кредитного портфеля.

Коэффициент показывает, какая доля резерва приходится на один рубль кредитного портфеля и позволяет оценить рискованность кредитного портфеля .

Показатель степени защиты банка от совокупного кредитного риска.

где СС - собственный средства (капитал) банка.

Чистый кредитный портфель.

ЧКП = КП - РВПС (3)

Показатель позволяет определить, какой объем размещенных кредитов вернется банку при наихудших обстоятельствах.

Коэффициент чистого кредитного портфеля.

Оценка «проблемности» кредитного портфеля.

Она позволяет провести раннюю диагностику «проблемной части» кредитного портфеля. В данном случае под проблемной частью кредитного портфеля будет пониматься наличие в портфеле просроченных кредитов и безнадежных к взысканию ссуд.

Коэффициент просроченных платежей.

где Пр - сумма просроченного основного долга.

Увеличение коэффициента в динамике свидетельствует о неэффективной политике банка в части сопровождения кредитной сделки.

Коэффициент невозврата основной суммы долга.

где ОДнв - основной долг, списанный из-за невозможности взыскания.

Показатель характеризует процент списанных ссуд. Критериальное значение обычно составляет 1,5%.

Оценка обеспеченности кредитных вложений.

Позволяет определить достаточность и качество принятого банком обеспечения от клиентов-заемщиков по предоставленным кредитам

Коэффициент обеспечения.

где Об - сумма обеспечения, принятого банком.

Коэффициент позволяет оценить насколько возможные убытки, связанные с невозвратами кредитов, покрыты залогами, гарантиями и поручительствами третьих лиц. Рекомендуемое значение показателя: Коб?100%

Коэффициент имущественного обеспечения.

где И - объем принятого имущества в залог.

Данный коэффициент отражает уровень покрытия обеспечением кредитных вложений в случае их невозврата наиболее стабильным видом обеспечения - имуществом. Желаемое значение показателя: Ки?100%, но он не должен быть менее 0,5 (50%) .

Нормативы, отражающие уровень кредитного риска банка.

Норматив Н6 - максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков. Ограничивает кредитный риск банка в отношении одного заемщика или группы связанных заемщиков и определяет максимальное отношение совокупной суммы кредитных требований к ним к собственному капиталу банка. При расчете используется формула.

где Крз - совокупная сумма кредитных требований банка к заемщику или группе связанных заемщиков,

Банк России установил, что данное соотношение не может быть больше 25%.

Норматив Н7 - максимальный размер крупных кредитных рисков. Ограничивает совокупную величину крупных кредитных рисков к размеру собственного капитала банка.

где - определенный с учетом взвешивания на коэффициент риска, установленный в отношении соответствующего актива, крупный кредитный риск,

СК - собственный капитал банка.

где - величина i-го кредитного риска к инсайдеру банка,

СК - собственный капитал банка.

Коммерческий банк, осуществляя кредитования инсайдера, должен исходить из того, что величина данного соотношения не может превышать 3% от собственного капитала банка .

Произведем расчет и оценку коэффициентов, характеризующих степень риска кредитного портфеля и степень защиты банка от риска (таблица 10).

Таблица 10 - Расчет основных коэффициентов, характеризующих качество кредитного портфеля банка в процентах

Коэффициент	Значение



ЧКП, в тыс. руб.

Расчет коэффициентов кредитного риска выявил определенные проблемы банка, касающиеся управления кредитным портфелем и риском кредитного портфеля.

Прежде всего, виден рост коэффициента покрытия с 6,49 до 8,64%. Увеличение данного показателя является отрицательной стороной деятельности банка, так как свидетельствует об увеличении риска. Рост коэффициента в динамике происходит за счет увеличения суммы резерва на возможные потери по ссудам. Такая причина негативно оценивает кредитную деятельность банка.

Показатель степени защиты банка от совокупного кредитного риска увеличивается в динамике, так как величина собственных средств банка растет меньшими темпами, чем величина вновь созданных резервов на возможные потери по ссудам.

Чистый кредитный портфель банка увеличивается за рассматриваемый период с 7282548 до 8756850 тыс. руб., что в процентном выражении составляет 20,24%. Рост объема чистого кредитного портфеля позитивно оценивает кредитную деятельность. Однако для полной оценки следует проанализировать коэффициент чистого кредитного портфеля. Динамика показывает снижение доли чистого портфеля на один рубль совокупного кредитного портфеля с 93 до 91%, что может свидетельствовать о росте кредитного риска.

Рост абсолютной величины ЧКП на фоне снижения Кчкп негативно оценивает деятельность банка с точки зрения подходов к отбору заемщиков, так как свидетельствует о том, что банк наращивает кредитный портфель более высокими темпами, чем малорискованные кредиты, т.е. можно сказать, что кредитный портфель возрастает в этом случае за счет рискованных кредитных размещений.

Увеличение коэффициента Кпр с 1,17 до 2,14% свидетельствует о неэффективной политике банка в части сопровождения кредитной сделки. Изменение величины коэффициента происходит за счет увеличения суммы просроченного основного долга более быстрыми темпами, чем сумма кредитного портфеля.

Коэффициент имущественного обеспечения кредитного портфеля ниже нормативного значения и к тому же имеет тенденцию к постоянному снижению. Этот фактор является негативным, так как имущество - наиболее стабильный вид обеспечения.

Банк соблюдает все нормативы Центрального Банка. Динамика их нестабильна, связана с финансовым кризисом.

Таким образом, в итоге данного исследования можно сделать выводы о совокупном банковском риске. Так как коэффициенты покрытия, просроченных платежей, невозврата увеличивают свои величины в динамике, а коэффициент обеспечения снижается, то делается вывод о росте кредитного риска в процессе ведения банком кредитной деятельности.